Absolute return en mixfondsen houden belofte niet

Tot die conclusie komt Feri Eurorating Services op basis van eigen onderzoek. Het gaat om de onderzochte periode mei 2015 tot en met januari 2016 – inmiddels zijn de koersen op de financiële markten overigens weer fors hersteld.

Flexibele mixfondsen hebben in de afgelopen acht maanden gemiddeld 9,5 procent aan waarde verloren. Dat geldt ook voor absolute return-fondsen, die hun belofte niet hebben kunnen houden dat zij in iedere markt positieve rendementen behalen. Deze fondsen leverden volgens Feri gemiddeld 3,4 procent in. 

De fondsenonderzoeker wijst er echter op dat er zowel mix- als absolute returnfondsen zijn die de uitzondering bevestigen. Veelal zijn dat grote gevestigde fondsen. Bij de beste absolute return-fondsen zijn in de bovengenoemde periode rendementen behaald tot 16,6 procent, terwijl de slechtst presterende fondsen tot wel 39,4 procent aan rendement hebben ingeleverd. Bij mixfondsen ligt de bandbreedte tussen de beste en de slechtst presterende fonsen tussen de 13 procent en de -40,2 procent.

Ondanks deze zeer uiteenlopende prestaties was de netto-instroom voor mixfondsen in 2015 toch weer één van de hoogste van alle categorieën met 38,6 miljard euro. Het meeste geld binnen mixfondsen ging naar neutrale wereldwijde fondsen. Die konden vorig jaar 11,5 miljard euro aan instroom bijtekenen, zo tekent investment.com op basis van informatie van Feri op.

 

 

Bron: Feri

Lees hier het hele artikel